Ликвидность баланса: что это
Под этим термином понимают степень погашения обязательств имеющимися в фирме активами. Срок их обращения в деньги соответствует периоду покрытия задолженности, а поскольку имущество имеет разную степень оборачиваемости, то и платежеспособность компании рассматривается по уровням ликвидности разных категорий активов баланса.
Вопрос ее определения актуален всегда. Установление степени ликвидности производится по определенным алгоритмам, независимым от цели анализа. Они одинаковы и для быстро развивающегося субъекта, когда следует определить стратегию дальнейшего развития, и для ликвидационных мероприятий, когда встает вопрос о размере средств компании для выплаты накопившихся долгов при прогнозируемом банкротстве и вынесении решения об утверждении промежуточного ликвидационного баланса.
Главный критерий ликвидности — превышение суммы оборотных средств над краткосрочными обязательствами. И чем оно выше, тем более устойчивым финансовым положением может характеризоваться компания.
Статья по теме: Оборотные активы в балансе Оборотные активы в балансе отражают стабильность производственного цикла предприятия. Что считается оборотным имуществом и как оно отражается в отчетности, расскажем в нашей статье. ПодробнееКак оценить платежеспособность организации на основании бухгалтерского баланса? Ответ на этот вопрос есть в «КонсультантПлюс». Если у вас нет доступа к справочно-праововой системе, получите пробный демодоступ. Это бесплатно.
Оценка ликвидности баланса
Для осуществления анализа платежеспособности фирмы проводят разграничение балансовых статей:
- имущества по степени ликвидности — от быстрореализуемых до труднопродаваемых;
- пассивов — по срочности их погашения.
Типичная разбивка по этим категориям представлена в таблице:
|
Активы |
Пассивы |
||||
|
Категория имущества |
Символ |
№ строк баланса |
Категория обязательств |
Символ |
№ строк баланса |
|
Наиболее ликвидные |
А1 |
1250 + 1240 |
Наиболее срочные |
П1 |
1520 |
|
Быстро реализуемые |
А2 |
1230 |
Краткосрочные пассивы |
П2 |
1510 + 1540 + 1550 |
|
Медленно реализуемые |
А3 |
1210 + 1220 + 1260 |
Долгосрочные |
П3 |
1400 |
|
Трудно реализуемые |
А4 |
1100 |
Постоянные |
П4 |
1300 + 1530 |
Оценивая ликвидность, сопоставляют значения каждой категории активов с подобной же группой источников:
- А1 > П1 — достаточное количестве средств в компании для погашения по самым срочным обязательствам на дату составления баланса.
- А2 > П2 — организация может стать платежеспособной совсем скоро при соблюдении условия своевременных расчетов с кредиторами и дебиторами.
- А3 > П3 — предстоящая возможность повышения платежеспособности в период средней длительности оборачиваемости средств.
Исполнение перечисленных неравенств приведет к условиям, когда A4 ≤ П4, а это указывает на соблюдение минимально допустимого уровня стабильности фирмы и имеющихся в собственности у компании средств.
Анализ ликвидности баланса
Сопоставимостью категорий активов с категориями пассивов у экономиста складывается мнение о сложившейся на момент проведения анализа ликвидности баланса. Он может рассчитать:
- текущую ликвидность, свидетельствующую о способности фирмы оплачивать обязательства в ближайшее время к анализируемому периоду: если при этом выполняется А1+А2 ≥ П1+П2, то положение фирмы устойчиво стабильно (А4 ≤ П4);
- перспективную, т. е. прогнозируемую ликвидность на базе сравнивания предстоящих операций: если А3 ≥ П3, то А4 ≤ П4;
- недостаточность уровня прогнозируемой ликвидности;
- неликвидность баланса: А4 ≥ П4.
Подобная оценка является весьма приблизительной, более детальный анализ ликвидности бухгалтерского баланса проводят при помощи расчетов специальных коэффициентов.
Коэффициент ликвидности: формула по балансу
Статья по теме: Что показывает коэффициент текущей ликвидности Для оценки финансового состояния предприятия используется ряд экономических показателей, в т.ч. ликвидность. Расскажем, как определить коэффициент текущей ликвидности и что он означает. ПодробнееВычисляют несколько значений коэффициентов.
Коэффициент текущей ликвидности указывает на обеспеченность организации средствами для оплаты обязательств на протяжении года и определяемый так: К = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2). Нормой является значение в интервале от 1 до 2. Превышение отметки 2 свидетельствует о нерациональности в распределении средств, а коэффициент ниже 1 говорит об их нехватке.
Коэффициент быстрой ликвидности устанавливает долю обеспечения задолженности ликвидными активами за исключением ТМЦ, и исчисляется по формуле: К = (А1 + А2) / (П1 + П2). Приемлемым считают показатель в интервале 0,7-1,5.
Коэффициент абсолютной ликвидности вычисляют, если надо узнать какую часть долгов перед кредиторами компания может покрыть немедленно: К = А1 / (П1 + П2). Стабильное состояние компании этот показатель характеризует, если он не ниже критического уровня 0,2.
Совокупное значение ликвидности рассчитывают для определения комплексной оценки платежеспособности предприятия.
К = (А1 + 0,5 х А2 + 0,3 х А3) / (П1 + 0,5 х П2 + 0,3 х П3)
Расчет этого значения используют при оценке колебаний финансовой ситуации фирмы и принимают во внимание при подборе компанией контрагента. Нормальным является значение 1 и выше.
Подводим итоги
При оценке ликвидности баланса экономист сопоставляет активы с пассивами предприятия. Проанализировав показатели, он может определить способность фирмы погасить обязательства — в ближайшее время, в долгосрочной перспективе и т. д.
